Cuatro elementos y dos fórmulas para calcular la tasa de interés

Andrés Valcárcel · Economía · 2026-09-22

La fórmula del interés simple y la del compuesto resuelven cualquier operación, pero antes necesitas capital, tasa, plazo y modalidad en la misma periodicidad.

La tasa de interés se calcula con dos fórmulas según la modalidad: interés simple (I = C × r × t, donde I es el interés, C el capital, r la tasa anual en decimal y t el tiempo en años) e interés compuesto (Monto = C × [1 + r]^n). Antes de aplicarlas, identifica capital, tasa, plazo y modalidad, y asegúrate de que tasa y plazo estén en la misma periodicidad.

Qué necesitas antes de calcular cualquier tasa

Antes de abrir una calculadora, reúne cuatro datos. Primero, el capital inicial: el monto del préstamo o depósito. Segundo, la tasa, expresada en porcentaje (cuánto del capital se paga o se gana por período). Tercero, el plazo o periodicidad: la frecuencia con que se generan y liquidan los intereses (anual, semestral, trimestral, mensual). Cuarto, la modalidad: si los intereses se pagan al final del período (vencida) o al inicio (anticipada).

Regla crítica: la tasa y el plazo deben compartir la misma unidad de tiempo. Si la tasa es mensual, el plazo va en meses. Si la tasa es anual, el plazo va en años. Mezclar unidades es el error más común y el que más distorsiona el resultado final.

Interés simple: la fórmula básica

El interés simple no acumula. El capital inicial genera intereses, pero estos no se suman a la base para calcular rendimientos futuros. La fórmula es lineal: I = C × r × t, donde I es el interés generado, C el capital inicial, r la tasa de interés en decimal (divides el porcentaje entre 100) y t el tiempo en la misma unidad que la tasa.

Supongamos que depositas 8.000 euros a una tasa anual del 5% durante 3 años. Convierte la tasa a decimal: 5 ÷ 100 = 0,05. Aplica la fórmula: 8.000 × 0,05 × 3 = 1.200 euros de interés. El monto total al final será 8.000 + 1.200 = 9.200 euros.

Interés compuesto: cómo se calcula en el mercado real

La mayoría de operaciones financieras funcionan con <abbr title="Los intereses generados se suman al capital y vuelven a generar intereses">interés compuesto</abbr>. Los intereses liquidados que no se retiran se capitalizan: entran a formar parte del capital y generan nuevos intereses. La fórmula del interés compuesto es Monto total = C × (1 + r)^n, donde C es el capital, r la tasa periódica en decimal y n el número de períodos.

Supongamos que prestas 12.000 pesos a una tasa mensual del 1,5% durante 18 meses. Convierte la tasa: 1,5 ÷ 100 = 0,015. Suma 1: 1 + 0,015 = 1,015. Eleva a la potencia de períodos: (1,015)^18 = 1,3073. Multiplica por el capital: 12.000 × 1,3073 = 15.687,60 pesos. El interés total es 15.687,60 − 12.000 = 3.687,60 pesos.

Si aplicas interés simple a los mismos datos (12.000 × 0,015 × 18), obtienes 3.240 pesos de interés, casi 450 pesos menos. La diferencia es la capitalización: en el compuesto, los intereses del mes 1 generan intereses en el mes 2, y así sucesivamente.

De tasa nominal a efectiva anual

La Tasa Nominal Anual (<abbr title="Tasa Nominal Anual: porcentaje sin contar capitalización">TNA</abbr>) indica el porcentaje sin considerar la capitalización. La Tasa Efectiva Anual (<abbr title="Tasa Efectiva Anual: incorpora el efecto de la capitalización">TEA</abbr>) sí la incorpora y muestra cuánto realmente ganas o pagas si los intereses de cada período se suman al capital y vuelven a generar intereses.

Supongamos que un banco ofrece 2% mensual. La TNA sería 2% × 12 = 24%. Pero la TEA se calcula con la fórmula TEA = (1 + tasa periódica)^períodos − 1. Aplicado: (1 + 0,02)^12 − 1 = (1,02)^12 − 1 = 0,2682, es decir, 26,82%. No es 24% porque los intereses componen mes a mes. La TEA siempre es igual o mayor que la TNA; la diferencia depende de la frecuencia de capitalización.

En España se usa la <abbr title="Tasa Anual Equivalente: incluye comisiones y gastos además de capitalización">TAE</abbr> (Tasa Anual Equivalente), que incorpora comisiones y gastos; en México, el <abbr title="Costo Anual Total: incorpora todos los costos de un crédito">CAT</abbr> (Costo Anual Total) cumple una función similar. Más detalles en la guía sobre tasa de interés anual.

Tasas periódicas: mensual, diaria y otros plazos

Si necesitas calcular intereses para un período distinto al anual, ajusta la tasa. Para obtener la tasa diaria, divide la tasa anual en decimal entre el número de días del año (algunos mercados usan 360, otros 365) y multiplica por el saldo. Para un préstamo de 50.000 dólares con tasa anual del 12%, el interés diario es (0,12 ÷ 360) × 50.000 = 16,67 dólares por día. Si calculas el interés mensual, multiplica por 30 días: 16,67 × 30 = 500 dólares.

• Tasa diaria: (tasa anual en decimal ÷ 360 o 365) × capital
• Tasa mensual: tasa diaria × días del mes, o usa la fórmula del compuesto si hay capitalización
• Conversión entre períodos: no basta con dividir o multiplicar; si hay capitalización, usa (1 + tasa periódica)^frecuencia − 1

Verifica con tu banco o contrato si usan 360 o 365 días, porque esa diferencia altera el interés diario y, por tanto, el costo acumulado.

Dónde consultar tasas oficiales y seguir cambios de política monetaria

Las tasas de interés del mercado están influenciadas por las decisiones de los bancos centrales. La Reserva Federal en Estados Unidos, el Banco de México (Banxico) y el Banco Central Europeo ajustan sus tasas de referencia, y esos cambios se trasladan a préstamos, depósitos y bonos. Para seguir estos eventos en tiempo real, consulta el <a href="https://app.flickflow.com/calendar?utm_source=thebenchmark&utm_medium=referral&utm_campaign=guia">calendario económico de Flickflow, que ofrece eventos macro por día de más de 200 países, filtro por región (Latinoamérica, Eurozona, G7), nivel de importancia y, para cada publicación, el dato real, la previsión y el anterior.

Si quieres ver la evolución histórica de la tasa de la Fed, usa la <a href="https://app.flickflow.com/charts/federal_funds_rate?utm_source=thebenchmark&utm_medium=referral&utm_campaign=guia">gráfica de Tasa Efectiva de Fondos Federales en Flickflow. El comportamiento de esas tasas oficiales marca el piso de financiamiento y el techo de lo que puedes esperar en ahorro sin asumir riesgo de crédito.

Errores que debes evitar al calcular

Comparar solo tasas nominales sin considerar otros costos es el error más común. La tasa nominal no refleja el costo real si no incluye comisiones, seguros y otros cargos. Un préstamo con TIN del 8% pero comisiones altas puede terminar costando más que uno con TIN del 9% sin comisiones. Por eso la TAE (o el CAT en México) es más útil para comparar.

Otro error frecuente: tomar una tasa efectiva anual y dividirla entre 12 para obtener una «tasa mensual». No funciona así. Si una tasa es efectiva, ya incorpora capitalización; dividirla linealmente destruye esa lógica. Para convertir una TEA a tasa mensual efectiva, usa la fórmula (1 + TEA)^(1/12) − 1.

Preguntas frecuentes

¿Cuál es la diferencia entre interés simple y compuesto?

El interés simple se calcula siempre sobre el capital original; los intereses no se suman a la base. El interés compuesto sí capitaliza: los intereses generados se suman al capital, y ese nuevo total genera más intereses. A largo plazo, la diferencia es enorme.

¿Puedo convertir una tasa mensual a anual simplemente multiplicando por 12?

Solo si la tasa es nominal y no hay capitalización. Para tasas efectivas, usa la fórmula (1 + tasa mensual)^12 − 1. Una tasa mensual efectiva del 2% no es 24% anual, sino 26,82%, porque cada mes compone sobre el anterior.

¿Qué debo comparar al elegir entre dos préstamos?

Compara la TAE (o el CAT), no solo el TIN. La TAE incorpora comisiones y gastos; el TIN solo muestra el porcentaje de interés. Un TIN más bajo con comisiones altas puede resultar más caro que un TIN más alto sin comisiones.

¿Cómo sé si una tasa de interés es realmente alta o baja?

Descuenta la inflación para obtener la tasa de interés real. La fórmula es (1 + tasa nominal) / (1 + inflación) − 1. Una tasa del 10% con inflación del 7% te da solo 2,8% real. Eso es lo que realmente ganas en poder adquisitivo.